曝 iPhone Ultra 折叠屏手机量产延至 8 月初，秋季发布目标不变，对现有市场带来哪些冲击？

其实没啥意外，现在的果子太需要一个能够增收增利的产品了。

啥意思呢？

如果说你去翻翻苹果这五年的营收和利润其实你会发现，果子好像已经到了瓶颈了，没有啥办法额外增长了。

毕竟苹果也不可能降低自己的价格去选择更低的手机，当然，也不是说没做过，但是用户不怎么买单罢了。

现在苹果的增速和市值，一半是靠不断的回购撑起来的。

比如说过去十年苹果一共回购了7000亿美元，2024年5月，批准了1100亿美元，而且2025年财年还要继续高额回购。

可以说维持苹果市值不断上涨的一半原因在于这个。

剩下的另外一半，就全靠服务业来做利润引擎了，比如说APP STORE，APPLE MUSIC ICLOUD，毕竟这部分的业务毛利润更高，净利润也非常恐怖。

这点其实很多人都低估了，苹果现在已经是硬件高端化+服务高毛利的双轮驱动，硬件高端化就是通过不断的做出创新，来获得额外的价格。同时得益于硬件高端化的人群获取更多的服务行业。

举个例子，全球行业的CPI里，一个IOS游戏用户的买量费用是2.5刀到8.2刀，一个安卓游戏用户买量费用是1.5-4.0，当然，这部分差值可能会因为不同的游戏类型有区别。

但是均值下来，苹果是4-5，安卓是2.5-3.4，这还算比较好的了，我们七八年前做买量的时候，一个苹果用户值130元，安卓只值40.。。

为什么苹果用户更贵呢？因为苹果用户价值更高，不管是付费率，ARPU，还是内购金额都比安卓高30%-100%。。。

这也决定了苹果不会去做超低端用户，因为高端用户价值，能够给他带来更多的利润和分成。举个最简单的例子，我们以20%比例的苹果税来看，一个苹果玩家充了1万元的内购玩原神，那么苹果就能抽20%。当然，苹果税这个现在不同国家和地区的比例不同，只是举一个例子。

之所以要说这么多，是因为，现在苹果的趋势已经变了。

硬件高端化=赚更多的钱，服务高毛利=超高端用户带来的超额利润。

现在苹果大方向的创新其实已经停了，折叠屏相对而言是一个比较容易卖出高价的产品。之前我看过研报分析说，不说别的，国内的其他品牌的安卓机，都能卖到大几千甚至万元的情况，那么苹果做1.5万，甚至2W都有可能。

比如说大部分机构预测的苹果折叠屏的起售价都是超过2000美元，有些机构给出的平均售价达到2400美元，华尔街分析师在供应链调研后，给出的均价是2000美元到2500美元。。。

而且大家给出的份额都比较乐观，有机构给的是全生命周期是1540万部，今年的出货量是540万部，更乐观的是今年就能出1400万部。

可以说分析师和股东的压力，会逼着苹果折叠屏今年必须要发布，因为这会有新的故事可以讲了。

至于对市场的冲击，其实很简单，所有机构都一致认为，苹果入场折叠屏将是一个行业转折点，将推动折叠屏从小众尝鲜跨入主流高端。

并且苹果生态的加入，会推动全球总折叠屏出货量迈向一亿台这个比较有纪念意义的核心关键数值。

全球范围先不说，就国内的范围，可以很明显的一个趋势就是，苹果登场，肯定会压缩华为在国内的市场份额总占比。

但是这并不意味着华为的出货量会下降，甚至可以说，苹果入场能够带动整个大盘有一个总量的攀升。对于华为来说，其实是巴不得苹果入场的，因为苹果入场，也就意味着折叠屏的行业转折点到了。

毕竟一家宣传，和大家都来宣传，对于消费者的影响力完全不是一个级别。

华为在占据了天时（19年开始做折叠，尤其是华为先推出阔折叠，苹果要在半年后才发布。），地利（国内市场，华为还是能够和苹果并驾齐驱的高端品牌），以及人和（大家首发的阔折叠，安卓要做这个比例尺寸很难，但是苹果能够推动核心软件商适配，鸿蒙也能，）。

大概率我倾向于华为份额会跌到40-50%，苹果占据20以上，但是市场总量会向着更大的盘子去推动。

所以之前其实我一直就在说，华为是所有手机品牌里，最最最希望苹果来做折叠屏的，因为整个电子消费领域，苹果始终是那种最有影响力的品牌，当苹果也开始做折叠屏的时候，其实也差不多到了折叠屏领域成熟了的时候。

那么华为作为一个深耕了几年的先发品牌优势，一定会有一句感叹：终于等你来了。